Crecimiento de ingresos
Ingresos t / Ingresos t−1 − 1
- 2023
- —
- 2024
- 9,21%
- 2025
- 8,43%
- Bueno
- 8,00%
- Alerta
- 3,00%
Estado: Verde · Favorable
Tendencia: ▼ Deteriora
Crece por encima de la inflación con ganancia real de mercado.
Demostración · empresa de ejemplo · No guarda información.
Demostración con datos de ejemplo (Lácteos La Sabana S.A.S.). Los cálculos son los del Kit actual; algunos criterios cambiarán según sus respuestas al cuestionario. Esta vista no guarda información.
Lácteos La Sabana S.A.S. (datos de ejemplo) · Motor 0.1.0-vista-previa
Diagnóstico financiero
Ratios del corte 2025, tendencia observada y lectura del prototipo. Abrir tablero (parcial)
Índice de salud
43de 100
RENTABILIDAD
| Indicador | 2023 | 2024 | 2025 | Bueno | Alerta | Estado | Tendencia |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Crecimiento de ingresosIngresos t / Ingresos t−1 − 1 | — | 9,21% | 8,43% | 8,00% | 3,00% | Estado: Verde · Favorable | ▼ Deteriora |
| Crece por encima de la inflación con ganancia real de mercado. | |||||||
| Crecimiento del EBITDA normalizadoEBITDA norm. t / EBITDA norm. t−1 − 1 | — | 16,32% | 16,92% | 15,00% | 5,00% | Estado: Verde · Favorable | ▲ Mejora |
| El EBITDA crece con fuerza: la operación gana escala. | |||||||
| Margen brutoUtilidad bruta / Ingresos | 32,89% | 33,01% | 33,33% | 30,00% | 20,00% | Estado: Verde · Favorable | ▲ Mejora |
| Buen poder de precio o costos de producción competitivos. | |||||||
| Margen EBITDA normalizadoEBITDA normalizado / Ingresos | 16,45% | 17,52% | 18,89% | 18,00% | 10,00% | Estado: Verde · Favorable | ▲ Mejora |
| Operación eficiente: genera margen suficiente para invertir y pagar deuda. | |||||||
| Margen netoUtilidad neta / Ingresos | 2,05% | 2,27% | 3,90% | 6,00% | 2,00% | Estado: Amarillo · Atención | ▲ Mejora |
| La carga financiera y tributaria absorbe buena parte del margen operativo. | |||||||
| ROEUtilidad neta / Patrimonio | 8,67% | 9,77% | 15,96% | 15,00% | 10,00% | Estado: Verde · Favorable | ▲ Mejora |
| Rentabilidad atractiva para el accionista. Verifique con DuPont que no provenga de exceso de deuda. | |||||||
| ROICNOPAT / (Patrimonio + Deuda neta) | 7,77% | 8,22% | 8,70% | 14,63% | 11,63% | Estado: Rojo · Revisar | ▲ Mejora |
| ROIC inferior al WACC: la empresa DESTRUYE valor aunque tenga utilidades contables. | |||||||
| Rotación de activosIngresos / Activo total | 0,91 | 0,94 | 0,95 | 1,00 | 0,60 | Estado: Amarillo · Atención | ▲ Mejora |
| Rotación media: hay activos que producen poco. | |||||||
Crecimiento del EBITDA normalizado
EBITDA norm. t / EBITDA norm. t−1 − 1
- 2023
- —
- 2024
- 16,32%
- 2025
- 16,92%
- Bueno
- 15,00%
- Alerta
- 5,00%
Estado: Verde · Favorable
Tendencia: ▲ Mejora
El EBITDA crece con fuerza: la operación gana escala.
Margen bruto
Utilidad bruta / Ingresos
- 2023
- 32,89%
- 2024
- 33,01%
- 2025
- 33,33%
- Bueno
- 30,00%
- Alerta
- 20,00%
Estado: Verde · Favorable
Tendencia: ▲ Mejora
Buen poder de precio o costos de producción competitivos.
Margen EBITDA normalizado
EBITDA normalizado / Ingresos
- 2023
- 16,45%
- 2024
- 17,52%
- 2025
- 18,89%
- Bueno
- 18,00%
- Alerta
- 10,00%
Estado: Verde · Favorable
Tendencia: ▲ Mejora
Operación eficiente: genera margen suficiente para invertir y pagar deuda.
Margen neto
Utilidad neta / Ingresos
- 2023
- 2,05%
- 2024
- 2,27%
- 2025
- 3,90%
- Bueno
- 6,00%
- Alerta
- 2,00%
Estado: Amarillo · Atención
Tendencia: ▲ Mejora
La carga financiera y tributaria absorbe buena parte del margen operativo.
ROE
Utilidad neta / Patrimonio
- 2023
- 8,67%
- 2024
- 9,77%
- 2025
- 15,96%
- Bueno
- 15,00%
- Alerta
- 10,00%
Estado: Verde · Favorable
Tendencia: ▲ Mejora
Rentabilidad atractiva para el accionista. Verifique con DuPont que no provenga de exceso de deuda.
ROIC
NOPAT / (Patrimonio + Deuda neta)
- 2023
- 7,77%
- 2024
- 8,22%
- 2025
- 8,70%
- Bueno
- 14,63%
- Alerta
- 11,63%
Estado: Rojo · Revisar
Tendencia: ▲ Mejora
ROIC inferior al WACC: la empresa DESTRUYE valor aunque tenga utilidades contables.
Rotación de activos
Ingresos / Activo total
- 2023
- 0,91
- 2024
- 0,94
- 2025
- 0,95
- Bueno
- 1,00
- Alerta
- 0,60
Estado: Amarillo · Atención
Tendencia: ▲ Mejora
Rotación media: hay activos que producen poco.
ENDEUDAMIENTO Y CAPACIDAD DE PAGO
| Indicador | 2023 | 2024 | 2025 | Bueno | Alerta | Estado | Tendencia |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Deuda neta / EBITDA normalizado(Deuda financiera − Caja) / EBITDA norm. | 4,31 | 3,95 | 3,54 | 2,50 | 3,50 | Estado: Rojo · Revisar | ▲ Mejora |
| Sobreendeudada: priorizar desapalancamiento antes de pedir crédito nuevo. | |||||||
| Cobertura de interesesEBIT / Gastos financieros | 1,43 | 1,47 | 1,57 | 2,00 | 1,50 | Estado: Amarillo · Atención | ▲ Mejora |
| Zona de alerta: por debajo del mínimo usual de los bancos (2,0x). | |||||||
| Deuda financiera / PatrimonioDeuda financiera / Patrimonio | 3,16 | 3,11 | 2,85 | 1,50 | 2,50 | Estado: Rojo · Revisar | ▲ Mejora |
| Exceso de deuda frente al patrimonio: considerar capitalización o venta de activos. | |||||||
| DSCR (cobertura del servicio de deuda)EBITDA norm. / (Intereses + Deuda CP) | 0,57 | 0,59 | 0,63 | 1,20 | 1,00 | Estado: Rojo · Revisar | ▲ Mejora |
| El flujo no alcanza para el servicio de la deuda del año: reperfilar a largo plazo. | |||||||
Deuda neta / EBITDA normalizado
(Deuda financiera − Caja) / EBITDA norm.
- 2023
- 4,31
- 2024
- 3,95
- 2025
- 3,54
- Bueno
- 2,50
- Alerta
- 3,50
Estado: Rojo · Revisar
Tendencia: ▲ Mejora
Sobreendeudada: priorizar desapalancamiento antes de pedir crédito nuevo.
Cobertura de intereses
EBIT / Gastos financieros
- 2023
- 1,43
- 2024
- 1,47
- 2025
- 1,57
- Bueno
- 2,00
- Alerta
- 1,50
Estado: Amarillo · Atención
Tendencia: ▲ Mejora
Zona de alerta: por debajo del mínimo usual de los bancos (2,0x).
Deuda financiera / Patrimonio
Deuda financiera / Patrimonio
- 2023
- 3,16
- 2024
- 3,11
- 2025
- 2,85
- Bueno
- 1,50
- Alerta
- 2,50
Estado: Rojo · Revisar
Tendencia: ▲ Mejora
Exceso de deuda frente al patrimonio: considerar capitalización o venta de activos.
DSCR (cobertura del servicio de deuda)
EBITDA norm. / (Intereses + Deuda CP)
- 2023
- 0,57
- 2024
- 0,59
- 2025
- 0,63
- Bueno
- 1,20
- Alerta
- 1,00
Estado: Rojo · Revisar
Tendencia: ▲ Mejora
El flujo no alcanza para el servicio de la deuda del año: reperfilar a largo plazo.
LIQUIDEZ
| Indicador | 2023 | 2024 | 2025 | Bueno | Alerta | Estado | Tendencia |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Razón corrienteActivo corriente / Pasivo corriente | 0,87 | 0,86 | 0,84 | 1,30 | 1,00 | Estado: Rojo · Revisar | ▼ Deteriora |
| Los pasivos de corto plazo superan los activos líquidos: riesgo de iliquidez. | |||||||
| Prueba ácida(Activo corriente − Inventarios) / Pasivo corriente | 0,56 | 0,54 | 0,53 | 0,90 | 0,70 | Estado: Rojo · Revisar | ▼ Deteriora |
| Sin inventario no puede pagar sus obligaciones de corto plazo. | |||||||
| Meses de cajaCaja / (Costos y gastos en efectivo ÷ 12) | 0,57 | 0,45 | 0,39 | 3,00 | 1,00 | Estado: Rojo · Revisar | ▼ Deteriora |
| Menos de un mes de caja: cualquier retraso en los cobros compromete los pagos. | |||||||
Razón corriente
Activo corriente / Pasivo corriente
- 2023
- 0,87
- 2024
- 0,86
- 2025
- 0,84
- Bueno
- 1,30
- Alerta
- 1,00
Estado: Rojo · Revisar
Tendencia: ▼ Deteriora
Los pasivos de corto plazo superan los activos líquidos: riesgo de iliquidez.
Prueba ácida
(Activo corriente − Inventarios) / Pasivo corriente
- 2023
- 0,56
- 2024
- 0,54
- 2025
- 0,53
- Bueno
- 0,90
- Alerta
- 0,70
Estado: Rojo · Revisar
Tendencia: ▼ Deteriora
Sin inventario no puede pagar sus obligaciones de corto plazo.
Meses de caja
Caja / (Costos y gastos en efectivo ÷ 12)
- 2023
- 0,57
- 2024
- 0,45
- 2025
- 0,39
- Bueno
- 3,00
- Alerta
- 1,00
Estado: Rojo · Revisar
Tendencia: ▼ Deteriora
Menos de un mes de caja: cualquier retraso en los cobros compromete los pagos.
EFICIENCIA DEL CAPITAL DE TRABAJO
| Indicador | 2023 | 2024 | 2025 | Bueno | Alerta | Estado | Tendencia |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Días de carteraCxC / Ingresos × 365 | 45,14 | 47,49 | 48,67 | 45,00 | 75,00 | Estado: Amarillo · Atención | ▼ Deteriora |
| Cobro lento: revisar políticas de crédito y cobranza. | |||||||
| Días de inventarioInventario / Costo de ventas × 365 | 55,82 | 56,46 | 57,18 | 45,00 | 75,00 | Estado: Amarillo · Atención | ▼ Deteriora |
| Inventario alto: revisar referencias de baja rotación. | |||||||
| Días de proveedoresCxP / Costo de ventas × 365 | 35,07 | 34,79 | 35,28 | 45,00 | 30,00 | Estado: Amarillo · Atención | ▲ Mejora |
| Plazo de proveedores corto: oportunidad de negociar o usar confirming. | |||||||
| Ciclo de conversión de efectivoDías cartera + inventario − proveedores | 65,90 | 69,16 | 70,57 | 45,00 | 90,00 | Estado: Amarillo · Atención | ▼ Deteriora |
| Ciclo medio: hay caja liberable (ver hoja 6). | |||||||
| Conversión a cajaFCFF / EBITDA normalizado | 14,32% | 11,73% | 10,88% | 60,00% | 40,00% | Estado: Rojo · Revisar | ▼ Deteriora |
| Genera EBITDA pero no caja: el crecimiento o la inversión consumen el flujo. | |||||||
Días de cartera
CxC / Ingresos × 365
- 2023
- 45,14
- 2024
- 47,49
- 2025
- 48,67
- Bueno
- 45,00
- Alerta
- 75,00
Estado: Amarillo · Atención
Tendencia: ▼ Deteriora
Cobro lento: revisar políticas de crédito y cobranza.
Días de inventario
Inventario / Costo de ventas × 365
- 2023
- 55,82
- 2024
- 56,46
- 2025
- 57,18
- Bueno
- 45,00
- Alerta
- 75,00
Estado: Amarillo · Atención
Tendencia: ▼ Deteriora
Inventario alto: revisar referencias de baja rotación.
Días de proveedores
CxP / Costo de ventas × 365
- 2023
- 35,07
- 2024
- 34,79
- 2025
- 35,28
- Bueno
- 45,00
- Alerta
- 30,00
Estado: Amarillo · Atención
Tendencia: ▲ Mejora
Plazo de proveedores corto: oportunidad de negociar o usar confirming.
Ciclo de conversión de efectivo
Días cartera + inventario − proveedores
- 2023
- 65,90
- 2024
- 69,16
- 2025
- 70,57
- Bueno
- 45,00
- Alerta
- 90,00
Estado: Amarillo · Atención
Tendencia: ▼ Deteriora
Ciclo medio: hay caja liberable (ver hoja 6).
Conversión a caja
FCFF / EBITDA normalizado
- 2023
- 14,32%
- 2024
- 11,73%
- 2025
- 10,88%
- Bueno
- 60,00%
- Alerta
- 40,00%
Estado: Rojo · Revisar
Tendencia: ▼ Deteriora
Genera EBITDA pero no caja: el crecimiento o la inversión consumen el flujo.
DuPont
El ROE depende en gran medida del apalancamiento: rentabilidad frágil ante subidas de tasa o caídas de ventas.
- Margen neto 2025
- 3,90%
- Rotación de activos 2025
- 0,949
- Apalancamiento 2025
- 4,310
- ROE DuPont 2025
- 15,96%